Retraite à points : définition et fonctionnement

Une retraite à points est un système où les cotisations versées pendant la vie professionnelle sont transformées en points. Au départ en retraite, ces points sont convertis en pension. Plusieurs régimes complémentaires et additionnels fonctionnent ainsi.

Comment fonctionne une retraite à points ?

Comment les points sont-ils acquis ?

Chaque année, le total des cotisations est divisé par la valeur d’achat du point, appelée aussi valeur d’acquisition. Plus la valeur d’achat est élevée, moins une même cotisation procure de points. Ce principe est celui du régime de retraite additionnelle de la fonction publique, qui divise les cotisations de l’année par la valeur d’acquisition du point.

Comment la pension est-elle calculée ?

Le nombre de points accumulés est multiplié par la valeur de service du point. Celle-ci est fixée chaque année par le régime. Selon les règles de chaque régime, un coefficient peut s’appliquer, par exemple en fonction de l’âge à la liquidation.

Un exemple fictif

Un salarié cotise 1 200 euros dans l’année, la valeur d’achat du point étant de 20 euros dans cet exemple : il acquiert 1 200 ÷ 20 = 60 points. Avec une valeur de service de 1,5 euro par point, ces 60 points procurent 60 × 1,5 = 90 euros de pension annuelle. Les valeurs sont inventées.

Quels sont les points de vigilance ?

• Les valeurs du point changent d’une année à l’autre : la pension future dépend de décisions du régime, pas seulement des cotisations passées.
• Chaque régime a ses propres règles, valeurs et conditions. Il ne faut pas appliquer les paramètres de l’un à l’autre.
• Le relevé de carrière, disponible auprès des régimes, permet de vérifier que tous les points ont bien été enregistrés.
• Un régime par points complète en général une pension de base calculée autrement, sur le salaire et les trimestres.

Pourquoi ce système compte-t-il pour préparer sa retraite ?

La retraite à points récompense la régularité des cotisations, mais son résultat dépend de valeurs fixées par le régime. Suivre le nombre de points acquis, comparer son relevé avec sa carrière réelle et anticiper l’effet de l’âge de départ permet de chiffrer un revenu futur réaliste et de décider s’il faut le compléter par une épargne personnelle.

À consulter aussi dans le lexique

• Retraite des fonctionnaires
• Retraite anticipée pour handicap
• Retraite des professions libérales
• Retrait anticipé
• Retraite du chef d’entreprise
• Rétablissement personnel

Voir aussi